Что такое маржинальная торговля на Форекс

Маржинальная торговля на рынке Форекс представляет собой финансовый залог брокеру, для получения кредита в целях совершения сделок. Трейдер может как покупать, так и продавать активы. На рынке Форекс маржинальная торговля напрямую связана с кредитным плечом. За счет кредитного плеча мелкие трейдеры могут работать с крупными лотами.

Принципы маржинального трейдинга

По факту, трейдеры зарабатывают лишь на курсовой разнице, то есть не приобретая реальную валюту. Это и является основным принципом маржинальной торговли.

Все операции с курсовой разницей - это валютный арбитраж. Опять же, по факту средства клиента поступают на брокерский счет. Если на актив есть хорошая популярность, то маржинальные требования низкие. У низколиквидных активов маржа достаточно высокая. На валютном рынке эта цифра в районе 2%, а на фондовом достигает до 50%.

От обычного кредита маржинальный отличается тем, что сумма кредита превышает залоговые деньги во много раз. Предоставляемым кредитом трейдер может распоряжаться только на рынке Форекс. Маржинальный трейдинг увеличивает значительно объемы совершаемых сделок. 1 лот = 100 000 единицам валюты. Но часть трейдеров используют лоты 0,1 или 0,01. Такие мини-лоты удобны трейдерам, у которых нет значительных средств на счету. Даже с мини-лотами можно получать хорошую прибыль на Forex.

Стоит помнить еще о рисках. Чем больше заемных средств, тем больше потерь будет у трейдера, если сделка пойдет не по тому сценарию, на который он рассчитывал.

Как рассчитывается маржа

Лучше всего понять это на примере. Берем условную пару XY=C. X - это базовая валюта, а Y - котируемая. C - курс обмена. Используем плечо 1:100. В этом случае, если контракт на 100 000 единиц валюты размер маржи равен 1000. Мы просто размер сделки делим на кредитное плечо.

Что же касается фондового рынка, то на данном рынке маржинальная торговля используется реже. Трейдер берет также заемные средства для заключения коротких сделок или для покупки акций. При этом взымается брокерская комиссия. И если положительная отсрочка была долгой, то может составить круглую сумму.

На рынке фьючерсов брокер не получает с маржи никакой комиссии, а сама маржа начисляется в виде гарантийного залога.

Какие есть регуляторы маржи

Есть такой термин, как «вариационная маржа». Это прибыль/потери инвестора вследствие трейдинга. Размер показателя устанавливается самим брокером. Если он становится ниже определенного уровня, то трейдер считается банкротом.

Чтобы исключить потери для компании, она задает уровни убытка. Если цена актива подходит к этим уровням, то трейдеру предлагается увеличить залог. Обращение к трейдеру называется Margin Call. Если трейдер не увеличивает размер депозита, а сделка идет в минус, то брокер принудительно закрывает все ордера клиента. Действие называется Stop Out.

Плюсы и минусы маржинального трейдинга

  • доступность. Торговля доступна не только крупным инвесторам, но и мелким.
  • возможность открыть ордер на 3% от суммы депозита. Это делает рынок более ликвидным, а сам рынок Форекс более стабильным
  • получение брокером дохода в виде процентов и спреда
  • при движении ценового тренда в нужную сторону для трейдера повышается профит
  • подходить к маржинальной торговле необходимо только при 100% уверенности в движении цены по многим факторам и торговать не на весь депозит.